Courtesy of YahooFinance
Kenapa RIA Masih Terlambat dalam Adopsi Investasi Alternatif Dibanding Wirehouse
Menginformasikan perbedaan tingkat adopsi investasi alternatif antara RIA dan wirehouse serta hambatan yang dihadapi RIA, sekaligus memberikan gambaran mengenai proyeksi peningkatan adopsi investasi alternatif oleh RIA ke depan.
25 Sep 2025, 21.52 WIB
248 dibaca
Share
Ikhtisar 15 Detik
- RIAs mengalami kesulitan dalam mengadopsi investasi alternatif dibandingkan wirehouses.
- Dukungan operasional dan infrastruktur menjadi faktor kunci dalam adopsi investasi alternatif.
- Prediksi menunjukkan bahwa alokasi alternatif di kalangan RIAs akan meningkat signifikan dalam beberapa tahun ke depan.
Amerika Serikat - Sejumlah survei dari Alternative Investments Market Intelligence (ALTSMI) menunjukkan bahwa perusahaan penasihat investasi independen (RIA) saat ini masih tertinggal dalam mengadopsi investasi alternatif dibandingkan dengan wirehouse dan broker/dealer independen. Hal ini dikarenakan beberapa hal seperti biaya yang lebih tinggi, fasilitas operasional yang terbatas, serta kecenderungan klien RIA yang lebih memilih investasi indeks.
Data terbaru menunjukkan bahwa rata-rata klien RIA hanya mengalokasikan sekitar 0,78% aset mereka ke investasi alternatif, sementara klien wirehouse mencapai 3,75%. Hal ini didukung oleh dukungan infrastruktur, teknologi, dan tim khusus yang dimiliki wirehouse yang membantu dalam proses investasi alternatif yang lebih kompleks.
Sementara itu, broker/dealer independen melaporkan sekitar 8,7% klien yang memiliki investasi alternatif dengan rata-rata alokasi 13,4%. Namun, RIA melihat peluang untuk meningkat dengan proyeksi tahun 2026 klien mereka akan mencapai 35% yang memegang investasi alternatif dengan alokasi rata-rata naik menjadi 15%.
Salah satu tantangan terbesar bagi RIA adalah keterbatasan mereka dalam menggunakan dana yang mudah diperdagangkan dan dapat dilaporkan dengan jelas, karena mereka tidak memiliki dukungan operasional sebesar wirehouse. Namun, upaya kolaborasi dengan platform-platform besar seperti Fidelity, Goldman Sachs, dan Wells Fargo mulai menawarkan solusi investasi alternatif yang lebih mudah diakses oleh RIA.
Dalam konteks pasar investasi yang terus bergerak, pengembangan platform dan produk baru serta penilaian performa dari pihak ketiga seperti Morningstar dan XA Investments diharapkan mampu membantu RIA dalam memperluas akses dan meningkatkan kepercayaan klien dalam berinvestasi di produk alternatif.
Referensi:
[1] https://finance.yahoo.com/news/altsmi-rias-lag-behind-wirehouses-145208502.html
[1] https://finance.yahoo.com/news/altsmi-rias-lag-behind-wirehouses-145208502.html
Analisis Ahli
Mark Goldberg
"Ada universalitas dalam penawaran investasi alternatif di wirehouse dan regional, sementara segmen RIA masih jauh tertinggal karena kendala operasional dan struktural."
Analisis Kami
"Ketertinggalan RIA dalam adopsi investasi alternatif mencerminkan kebutuhan mendesak akan inovasi operasional dan penurunan biaya agar mereka bisa bersaing dengan wirehouse. Perkembangan teknologi dan kolaborasi dengan platform besar akan sangat menentukan keberhasilan RIA dalam merangkul investor yang semakin mencari diversifikasi alternatif."
Prediksi Kami
Dalam beberapa tahun ke depan, diharapkan RIA akan meningkatkan penggunaan investasi alternatif secara signifikan, sehingga memperkecil kesenjangan dengan wirehouse dalam hal alternatif dan mendorong perkembangan produk serta dukungan teknologi di sektor ini.
Pertanyaan Terkait
Q
Apa yang ditemukan dalam survei oleh ALTSMI tentang alokasi investasi alternatif di kalangan RIA?A
Survei menunjukkan bahwa hanya 29.9% klien RIA yang memiliki investasi alternatif, dengan alokasi rata-rata 11.2%.Q
Mengapa RIAs tertinggal di belakang wirehouses dalam adopsi investasi alternatif?A
Hurdles utama termasuk biaya yang lebih tinggi, kurangnya dukungan operasional, dan preferensi untuk indeks.Q
Bagaimana alokasi dari klien wirehouses dibandingkan dengan klien RIA?A
Klien wirehouses memiliki alokasi alternatif tertinggi sebesar 3.75%, dibandingkan dengan RIA yang hanya 0.78%.Q
Apa yang diharapkan oleh RIAs untuk tahun 2026 terkait investasi alternatif?A
RIAs memperkirakan bahwa 35% klien mereka akan memiliki alternatif dalam portofolio mereka pada tahun 2026.Q
Apa saja tantangan yang dihadapi oleh RIAs dalam mengadopsi investasi alternatif?A
RIAs terbatas pada dana terdaftar yang menawarkan likuiditas dan kemudahan pelaporan, sehingga sulit untuk mengakses banyak produk alternatif.
