Courtesy of YahooFinance

Memahami VanEck MOTI: ETF Smart Beta Saham Internasional Berbiaya Menengah

Memberikan informasi tentang karakteristik, performa, biaya, serta posisi VanEck Morningstar International Moat ETF (MOTI) di segmen ETF Foreign Large Value dan membandingkannya dengan alternatif lain agar investor dapat menentukan pilihan investasi yang tepat sesuai kebutuhan dan tujuan mereka.

23 Okt 2025, 17.20 WIB

118 dibaca

Ikhtisar 15 Detik

MOTI adalah ETF yang berfokus pada perusahaan luar AS dengan keunggulan kompetitif.
Biaya operasional yang rendah dan dividen yang menarik menjadi daya tarik bagi investor.
Investor harus mempertimbangkan alternatif lain yang lebih murah dan berisiko lebih rendah di pasar ETF.

Internasional - VanEck Morningstar International Moat ETF (MOTI) adalah dana yang diluncurkan pada Juli 2015 dengan fokus pada saham internasional yang memiliki keunggulan kompetitif berkelanjutan. Berbeda dengan ETF tradisional yang berbasis kapitalisasi pasar, MOTI menggunakan strategi smart beta yang memilih saham berdasarkan karakteristik fundamental, terutama perusahaan dengan 'moat' atau perlindungan bisnis yang kuat.

ETF ini saat ini mengelola aset sebesar 200,66 juta dolar AS dan membebankan biaya operasional sebesar 0,58% per tahun, yang termasuk rata-rata jika dibandingkan dengan produk sejenis di kategori Foreign Large Value ETF. MOTI juga memberikan hasil dividen menarik sebesar 3,76% dalam 12 bulan terakhir, dengan risiko sedang yang diukur dari beta dan standar deviasi selama tiga tahun terakhir.

Indeks acuan MOTI adalah Morningstar Global ex-US Moat Focus Index, yang terdiri dari 50 perusahaan di luar AS dengan valuasi menarik dan keunggulan kompetitif. Holding utama MOTI meliputi Baidu, Taiwan Semiconductor Manufacturing Company, dan Barry Callebaut Ag, dengan alokasi top 10 saham mencapai sedikit lebih dari 27% dari total aset, menyiratkan diversifikasi yang cukup baik.

Dalam hal performa, MOTI berhasil mencatat kenaikan 27,33% di tahun berjalan dan 18,35% dalam 12 bulan terakhir per Oktober 2025, dan harga unitnya bergerak di kisaran 29,35 hingga 38,68 dolar AS dalam satu tahun terakhir. Namun, produk ini bukan pilihan terbaik bagi investor yang mengincar outperform segmen Foreign Large Value ETF karena terdapat alternatif lain dengan biaya lebih rendah dan ukuran aset lebih besar.

Contoh alternatif itu adalah Vanguard International High Dividend Yield ETF (VYMI) dan Schwab Fundamental International Equity ETF (FNDF), yang masing-masing mengelola aset bernilai miliaran dolar dan memiliki expense ratio jauh lebih rendah, yaitu 0,17% dan 0,25%. Investor yang lebih mengutamakan biaya murah dan risiko rendah disarankan mempertimbangkan produk-produk tersebut.

Referensi:
[1] https://finance.yahoo.com/news/vaneck-morningstar-international-moat-etf-102001029.html

Analisis Ahli

Morningstar Analyst

"Strategi moat dapat memberikan perlindungan kompetitif dan potensi pertumbuhan stabil, tapi biaya tetap menjadi faktor krusial dalam keberhasilan investasi jangka panjang."

VanEck Fund Manager

"Pendekatan smart beta seperti MOTI menargetkan perusahaan dengan kekuatan fundamental, yang bisa memberikan performa berbeda dibandingkan indeks pasar umum."

Analisis Kami

"Walaupun strategi smart beta seperti MOTI menawarkan pendekatan menarik dengan fokus pada perusahaan bermoat, biaya operasionalnya yang cukup tinggi dapat mengikis keunggulan performa jangka panjang. Investor harus cermat memandang trade-off antara potensi pengembalian dan biaya yang dikenakan, serta mempertimbangkan alternatif yang lebih murah dengan eksposur pasar serupa."

Prediksi Kami

MOTI kemungkinan akan tetap menjadi pilihan menengah bagi investor yang ingin paparan saham internasional dengan strategi non-kapitalisasi pasar, tapi dalam jangka panjang sulit mengungguli ETF yang lebih murah dan berkapitalisasi besar jika biaya tidak ditekan.

Pertanyaan Terkait

Apa tujuan dari ETF VanEck Morningstar International Moat (MOTI)?

Tujuan dari ETF VanEck Morningstar International Moat (MOTI) adalah untuk memberikan eksposur yang luas kepada kategori ETF Foreign Large Value dengan fokus pada perusahaan-perusahaan yang memiliki keunggulan kompetitif.

Apa yang dimaksud dengan smart beta dalam konteks ETF?

Smart beta adalah pendekatan investasi yang berusaha untuk memilih saham berdasarkan karakteristik fundamental tertentu, bukan hanya berdasarkan kapitalisasi pasar.

Berapa biaya operasional tahunan untuk MOTI?

Biaya operasional tahunan untuk MOTI adalah 0,58%, yang sebanding dengan produk sejenis di pasaran.

Siapa manajer dari ETF MOTI?

ETF MOTI dikelola oleh VanEck, sebuah perusahaan manajemen investasi.

Apa yang menjadi dasar pemilihan saham dalam Morningstar Global ex-US Moat Focus Index?

Pemilihan saham dalam Morningstar Global ex-US Moat Focus Index didasarkan pada kriteria perusahaan yang memiliki keunggulan kompetitif berkelanjutan dan harga yang menarik.